周瑜十分妒忌諸葛亮，以討論軍事之由讓諸葛亮被迫十天內造十萬之箭。諸葛亮卻說三天之內就可造好，還說愿意立下軍令狀，如果沒有完成任務，甘愿受罰。周瑜十分高興。他讓軍匠們故意拖延，還命令魯肅去探聽情況。

魯肅見了諸葛亮，諸葛亮讓魯肅準備二十條船，每條船上配三十名士兵，若干個靶子，船用青布幔子遮掩。最后，諸葛亮囑咐魯肅千萬不能將此事告訴周瑜。魯肅照辦了，他不知諸葛亮借船有何妙用。

此后，諸葛亮便沒了動靜。直到第三天四更時候，才把魯肅叫到船中，說去取箭。那時大霧漫天，江面上連面對面都看不清。諸葛亮下令將船連起來，靠近曹軍水寨，且讓士兵們擂鼓吶喊。曹軍見江上霧很大，見敵人忽然來進攻，分不清虛實，就讓弓箭手朝江中放箭。箭好像下雨一樣，諸葛亮又下令調轉船頭，讓船兩面受箭。天漸漸亮了，曹操方覺上了當，可這邊的船順風順水，早以跑遠，要追也來不及了。

船靠岸時，周瑜也剛好趕到，他見諸葛亮成功的完成了任務，心中自嘆不如。